年金类型/价格/优缺点比较

投资年金的好处

保证终身收入 - Annuity，中文称为“年金”，年金是投资者和保险公司之间的合约，是唯一保证终身收入的投资产品。稳定、可预期、且持续支付直到投保人过世。有保证的终身退休收入，让你能够内心平静地安享晚年
税务好处 - 年金提供延税增长潜力，即您的金钱可以复式和延税增长，直至提取或向你开始支付年金。
对冲市场波动 - 年金提供数种不同的保证，在市场下跌时提供保障，且附加额外费用的话，甚至包括增长保证、本金保障、或保证终身不断收入来源，并且将永不减少。

美国年金保险产品，主要分为以下3大类：

· Fixed Annuity 固定收益年金

· Variable Annuity 证券收益年金

· Indexed Annuity 指数收益年金

· 一，固定收益年金保险 Fixed Annuity

· 固定收益年金产品，也被称为储蓄年金。是较常见的一种年金保险类型，是后面各种衍生年金保险类型的基础。

· 对于固定收益型年金，它其实就是整存零取的长期存款（银行只有零存整取，整存整取）——在我们把钱存入保险公司那一刻，就已经知道了每年的固定收益率，而这个收益率，比银行定存高很多。美国银行的10年定存年利息是0.03%，你可以在以下网站查询，而固定收益年金在3%左右是银行的100倍https://www.bankofamerica.com/deposits/bank-cds/cd-accounts/

· 保险公司拿着保费进行投资，投保人不参与投资标的的选择，这点和银行一样。

· 至于风险那肯定是保险公司比银行更安全，即使银行有25万的FDIC保险。

我们在购买了固定收益年金后，到了59岁半退休的年龄，可以按月或按年领取固定金额，作为养老金。我们可以选择领终身，也可以选择领我们希望的时间长度，比如领10年，20年或者30年。在这个合约期内，保险公司需要一直支付给我们这笔钱。

使用固定收益年金，等于是自己在自己储蓄一个养老账户。到了领取的时候，我们就像是领工资收入一样，每月从保险公司得到固定金额的一笔钱，成为我们的月收入。

由于每个月的收入金额是固定下来，这种用固定型年金来养老的方式，能帮助我们有效的管理家庭支出和预算

固定收益年金（Fixed Annuity）的优点

简单。与其他类型的年金相比，固定收益年金的最大好处，就是简单。我们可以轻松比较条款和价格，找到最适合自己的需求产品。相比之下，指数年金和浮动型年金更加复杂的，并且有了各种各样其他的费用。虽然指数年金和浮动年金各有其优点，但从合同条款的清晰度，简洁度这些角度来说，固定收益年金胜出。
回报是保证的。当我们签约购买固定收益年金后，保险公司将保证我们在合同有效期内获得最低的投资回报。固定年金的收益率通常高于从CD或储蓄帐户的利息，从而降低了获得较高回报的风险。但是跟CD或储蓄帐户不同的是，固定年金不是联邦FDIC保险来兜底的。尽管年金通过其他方式进行了再保险，但在选购的时候，应该优先考虑健康的财务状况，充足的资金储备，口碑相对较好的保险公司。
定量，可预测。由于固定收益年金的收益是固定的，因此我们可以预测未来的收入数字，从而更加容易地对退休后的财务状况进行规划。对于浮动年金和指数年金，我们的实际收益取决于不同的投资表现。我们可以赚得更多（或更少），但是这两种年金，我们都无法清楚地了解自己的未来收入。

固定收益年金（Fixed Annuity）的缺点

较小的收益增长能力。虽然固定收益年金能避免市场下跌给投资者造成的损失，但“旱涝保收”的代价是，在市场行情好的年头，固定收益年金已经固定下来的收益率，可能要比浮动型年金和指数年金的收益率低一些。
保证回报率可能最终改变。年金保险公司通常在合同期内，给出保证的固定回报率，该期限结束后，保险公司仍将继续向您支付利息，但续约的回报率可能会降低，具体取决于年金的合同条款。
通货膨胀可能影响回报。在通货膨胀率高的年头，固定收入年金可能跑不过通胀。虽然我们可以选购通胀调节附加条款来减少这种损失，但是Rider的使用，可能会减少我们的首次提领的金额。
哪些人适合买固定收益年金？
追求稳定，可预期的收益，不愿意承担任何市场风险的群体
因为健康问题，成本等因素无法申请到人寿保险的群体
希望退休后有长期稳定的收入，提前规划退休收入计划的群体
在59.5岁后希望为401(K)s，403(b)，IRAs等账户资金寻找退休收入渠道的群体

二，浮动年金 Variable Annuity

相对于固定收益年金保险，浮动年金投保人可以在年金账户里，自行选择不同的证券进行投资，实际上就是在保险公司开了一个股票交易户口，可能赚也可能赔，与普通股票交易户口的优势是延税，赚的利润一直免费用，但要是赔钱税收优惠也就没什么意义了，如果401K或者IRA放满了就可以考虑。

浮动年金（Variable Annuity）是指年金账户内资金按照客户选择的股票/基金/组合跟随市场波动变化

年金的收费

通常情况下，固定收益年金和指数年金的收费都很低，甚至为0。但是浮动收益年金的收费相对比较高，为以下几点：

补偿保险公司投资的风险；
保险公司收取的账户管理费用，通常为1.5%，无论市场行情如何这笔钱都是需要收取的。
Administrative fee等等

年金的提取

年金的提取根据IRS的规定，需要在59.5岁之后开始，否则需要缴纳10%的罚款。领取年金有以下几种方式：

一次性提取；
保险公司保证在一定年限内，投保人每年领取一定数额；如果投保人过程中离世，可以有指定的受益人继续领取剩下的年份；
投保人终身领取，每年领取一定的数额，直至去世。但是去世后任何人都不能继续领取年金。也就是说如果投保人去世的早，那么这笔投资就会变成损失。

浮动收益年金保险的特点是，投保人承担风险，收益随市场浮动，不保证本金。

三，指数年金 Indexed Annuity ( Fixed Indexed Annuity )

相对于高风险的浮动年金保险，指数年金保险的最大特点是，与股市指数表现挂钩，收益有封顶，提供“保本”的保障.风险和收益介于两种之间。

文章小结

商业年金保险，是对各国政府的国民养老保险的一个强有力互补，为我们构建全球范围内的美元退休计划，打造自己的养老收入“保险箱”，提供了一个强有力的选项。

而在我们对家庭资产进行结构化配置和优化的过程中，低风险和固定收益类目，是一个重要的资产组成部分，而固定收益类年金，就具备这两大特点，另外还有即期年金/Immediate Annuities长寿年金/Longevity Annuities多年保证收益年金 /MYGA Annuity......对于年金的选购，各家保险公司产品不同，条款千变万化其实还是挺复杂，可以和专业年金保险经纪人共同合作，进行产品方案的设计和对比，从而找到最适合我们每个家庭的产品和方案。

投资理财专家Johnson 909-2420808 微信：usxtzhang